Chaque histoire de retraite est différente, mais ils partagent tous un thème commun de la préparation de l’inconnu.
Mes parents ont travaillé pendant des décennies dans l’industrie automobile nationale dans ce qui était alors des emplois stables dans des entreprises bien gérées. Ils étaient sur la bonne voie vers une retraite heureuse avec des avantages à long terme verrouillés, complétés par de nombreuses économies pour impôts.
Qu’est-ce qui pourrait mal tourner?
Entrer dans la crise financière
J’ai commencé ma carrière dans la gestion de patrimoine à la veille de la Grande Récession de 2007-09, et au moment où tout a été dit et fait, le monde de mes parents avait été retourné sur la tête.
Mon père a perdu son emploi, tandis que ma mère devait regarder les affaires dans lesquelles elle travaillait lentement, éteignant essentiellement les lumières de son bureau. Leurs comptes de retraite ont été ravagés par la performance de leurs investissements.
Ajoutant l’insulte à la blessure, leurs prestations de retraite autrefois garanties avaient disparu. Ce fut une expérience dévastatrice pour eux et pour nous en famille.
Il est temps pour un nouveau plan
À l’époque, j’ai eu la grande chance de travailler pour un fantastique conseiller financier qui, peu de temps avant la crise, a commencé à aider mes parents. Il a été un adopteur précoce du logiciel de planification financière pour tous ses clients en ’07 et a pris à cœur la partie conseillante du travail.
Il les a guidés avec diligence pendant la crise et a travaillé avec eux pour élaborer un plan pour correspondre à leur nouvelle réalité.
En fin de compte, leurs comptes de retraite se sont rétablis, et bien que certains des avantages qu’ils aient perdus aient disparu pour toujours, tout a fonctionné. Ils ont tous deux trouvé des carrières enrichissantes de «deuxième acte» après leur retraite forcée. Ils sont tous les deux entièrement à la retraite et se sont préparés au succès pendant des décennies à venir.
Cette expérience très personnelle m’a laissé une marque indélébile et comment j’ai mené ma carrière.
Regardez le côté obscur
L’une des choses les plus importantes que cette expérience m’a appris était qu’un plan de retraite doit être préparé au pire.
Vous devez construire dans un scénario où votre portefeuille connaît un marché baissier le premier jour de la retraite. Cela aide à modéliser ce que l’on appelle «la séquence de risque de retour», où la prise de retraits pendant un marché en baisse précoce peut endommager définitivement votre capacité à atteindre des objectifs plus tard.
En effet, lorsque vous vendez de répondre aux distributions en bas, il y a moins de fonds à rebondir lorsque les marchés se remettent.
L’intégration de ce changement simple dans vos hypothèses de plan de retraite peut instantanément transformer un bon plan dans un mauvais plan.
Lorsque je rencontre des clients pour discuter de leurs plans et que j’allume une simulation avec une grande baisse du marché des ours, cela aide à générer la conversation. Il fournit quelque chose à penser car il se rapporte à leurs objectifs.
Ce type d’analyse s’adapte aux temps maintenant – lorsque les marchés sont volatils et qu’il y a un degré élevé d’incertitude – en montrant l’impact si le pire se produit au moment le plus critique.
Préparez-vous à l’inattendu
Les récessions apportent souvent de la douleur aux marchés et à l’emploi. La menace des licenciements peut être un risque particulièrement intimidant pour les pré-retraités au cours des dernières années de leur carrière.
L’une des choses les plus importantes que vous puissiez faire pour vous préparer à une récession est d’évaluer votre préparation à la retraite avec un plan qui comprend plusieurs scénarios idéaux et moins idéaux, tels que les suivants:
- Et si je suis obligé de prendre ma retraite tôt et de rater l’accumulation de revenus et d’épargne?
- Et si je prévoyais d’avoir un revenu à temps partiel pendant cinq ans à la retraite et que je ne trouve pas de travail?
- Et si je suis obligé de couvrir mes coûts de santé de leur poche pendant plusieurs années?
- Qu’arrive-t-il à ma base d’actifs si je dois commencer à retirer les actifs tôt?
Commencez par un filet de sécurité
Alors, comment adaptez-vous votre plan à un environnement économique médiocre?
Si vous êtes au cours des cinq dernières années de travail de votre carrière, une stratégie de planification à considérer est de vous assurer que vous avez au moins 18 mois de dépenses économisées dans des comptes liquides. Cela peut être une combinaison de vérification, d’économies à haut rendement et de CD ou de bons du Trésor.
Partout où vous décidez de ranger votre argent, les fonds doivent être facilement accessibles et ne pas nécessiter de vendre votre portefeuille pour accéder. Cela aide à réduire le risque d’être obligé de rétroser vos actifs au pire moment possible.
En prime, bien qu’il y a quelques mois, bien qu’il y a quelques mois, les taux d’intérêt sont toujours les plus élevés qu’ils aient été depuis des années.
Tout le monde n’a pas la capacité de stocker de l’argent, et même ceux qui le font peut être confronté à des circonstances imprévues. Mais rappelez-vous, chaque plan a quatre leviers qui peuvent être tirés pour améliorer votre résultat:
- Augmentez votre rendement
- Raccourcir la durée de la retraite en travaillant plus longtemps
- Augmentez vos revenus
- Diminuez vos dépenses
Parmi ces leviers, certains sont mieux à tirer que d’autres.
Je dis tout le temps aux clients si vous poussez votre niveau de risque pour atteindre un retour suffisant pour atteindre vos objectifs, nous avons un mauvais plan. L’une des pires choses que vous puissiez faire est de dépasser les risques, car vous avez tendance à découvrir que vous étiez trop agressif avec vos investissements au pire moment possible.
Aucune quantité de bonne planification ne peut résoudre la vente en bas.
Cela nous laisse vraiment avec du temps à la retraite, aux dépenses et aux revenus, mais changer ces variables n’est pas facile. Je n’ai rencontré personne qui veut faire une longue promenade d’une courte jetée si elle est à 82 ans et que leur plan dit qu’il manquera d’argent à 83 ans.
Oui, vous pouvez revenir sur la main-d’œuvre, par exemple en devenant un Greeter en magasin, ce qui offre un revenu et raccourcit votre temps à la retraite – mais la plupart des gens veulent profiter de leurs années d’or.
De même, l’inflation peut rendre difficile le contrôle des dépenses, et parfois les dépenses les plus importantes sont celles que vous ne pouvez pas réduire, telles que les soins de santé ou les paiements hypothécaires.
La ligne de fond
Cela ne signifie pas que vous ne pouvez pas prendre votre retraite pendant une récession. C’est juste qu’un problème compliqué nécessite généralement une solution multiforme.
Les marchés finissent par se rétablir, et parfois cette reprise entraîne une déflation avec lui, ce qui assouplit les dépenses. Beaucoup de mes clients, en particulier ceux qui prennent leur retraite tôt, ont souvent trouvé une grande carrière dans les domaines qu’ils ont peut-être évité en raison de la baisse du salaire ou de la peur de recommencer.
Si vous êtes préoccupé par la possibilité d’une récession dans un avenir à court terme, la meilleure chose que vous puissiez faire est d’évaluer la façon dont cela pourrait affecter vos objectifs à long terme aujourd’hui.
