Si vous êtes un retraité qui se ferme rapidement sur vos objectifs d’investissement, il y a quelque chose que vous devez savoir avant de nettoyer votre bureau et de déposer votre dernier chèque de paie.
Accumuler suffisamment d’argent n’est que la moitié de la bataille lorsqu’il s’agit de garantir une retraite confortable. Une stratégie de retrait réfléchie importe autant qu’une habitude d’épargne disciplinée.
Si vous n’avez pas encore planifié la façon dont vous transformerez votre portefeuille d’investissement en un flux de revenus fiable, vous avez toujours du travail à faire. Vous devrez éviter de nombreux pièges à la retraite si vous voulez que votre nid ait dure.
Décider quoi vendre et quand le vendre, préparer l’inflation et la planification de la façon dont vos retraits affecteront vos impôts seront essentiels pour vous assurer de ne pas manquer d’argent.
Vous voudrez également vous protéger d’une menace de retraite souvent négligée connue sous le nom de séquence de risques de rendement.
Qu’est-ce que la séquence des rendements du risque?
En tant qu’investisseur dans la vingtaine, les années 30, 40 ou même les années 50, vous avez probablement grimacé lorsqu’une diapositive boursière a fait des ravages sur votre portefeuille. Pourtant, vous saviez que si vous venez de vous accrocher et que vous continuiez à contribuer à vos comptes de retraite, vos soldes finiraient par rebondir.
Cependant, à la retraite, si un ralentissement du marché se produit pendant que vous tirez de l’argent de vos comptes pour aider à financer votre retraite, vous pouvez parcourir vos fonds beaucoup plus rapidement que vous ne l’aviez prévu.
Et si ce coup se produit tôt à la retraite ou juste avant d’y arriver, il pourrait être particulièrement difficile à récupérer.
En tant qu’exemple de base de l’impact que la séquence des rendements peut avoir sur le portefeuille de quelqu’un, regardons les frères hypothétiques Steve et Bill.
Les deux frères ont commencé leur retraite avec exactement 500 000 $ d’économies d’investissement, et tous deux ont retiré exactement 30 000 $ par an pour compléter leurs prestations de sécurité sociale. Mais Steve, qui a pris sa retraite en 2010, a eu des résultats très différents au cours de sa première décennie à la retraite que Bill, qui a pris sa retraite en 2000.
Voici ce qu’ils ont vécu:
De toute évidence, la séquence des risques de rendements a eu des implications importantes pour les actifs investissants de Steve et Bill. Dix ans après la retraite, Steve avait retiré 300 000 $ de son portefeuille, mais grâce à des gains de marché, il avait encore plus de 874 000 $ dans son IRA.
Bill n’était pas si chanceux. Après quelques années difficiles au début de sa retraite, il ne restait que 96 318 $ après 10 ans.
Devinez quel frère a plus peur de ses années de retraite restantes? Cela montre: l’argent est retiré d’un portefeuille affecte considérablement sa longévité.
Comment pouvez-vous planifier la séquence de risques de rendement?
Vous ne pouvez pas prédire comment le marché boursier fonctionnera au jour le jour, beaucoup moins d’année en année, vous ne pouvez donc pas vous attendre à planifier de manière réaliste votre date de retraite pour éviter un éventuel marché des ours.
Mais vous pouvez prendre des mesures pour aider à minimiser le péage que la séquence de risques de rendement peut prendre votre portefeuille.
Bien qu’il puisse être tentant de déplacer tout ou partie de votre argent vers des investissements « sûrs » dans la retraite (CD, comptes d’épargne, obligations d’épargne, etc.), ce n’est généralement pas la meilleure option – en particulier pour les jeunes retraités.
Presque tout le monde doit encore garder une partie de leur portefeuille alloué à la croissance à long terme.
C’est pourquoi je crois en investissement basé sur des objectifs: lorsque chaque dollar dans votre compte a un objectif spécifique, cela peut aider à réduire votre profil de risque, ainsi que votre stress.
Une façon d’aider à vous assurer d’avoir de l’argent pour l’instant et pour l’avenir est d’utiliser une stratégie de « seau » qui divise vos actifs en différents horizons temporels: maintenant, bientôt et tard.
Le « maintenant » seau (Aucun risque pour un risque à faible teneur) détient les fonds dont vous aurez besoin immédiatement et régulièrement au cours des premières années de retraite. Ces dollars devraient être faciles à accéder et ils ne devraient pas être affectés par les mouvements du marché.
Des exemples d’outils «maintenant» comprennent des CD à échelle, des fonds de marché monétaire, des comptes d’épargne à haut rendement et des rentes fixes ou indexées, ainsi que les prestations de sécurité sociale et / ou les revenus de retraite que vous recevrez.
Le seau « bientôt » (à faible risque à moyen) concerne les fonds auxquels vous accédez dans trois à cinq ans. Il devrait inclure une sélection d’actifs qui peuvent offrir une certaine croissance mais peuvent également avoir des tampons et / ou des haies qui peuvent minimiser les pertes à court terme.
Les exemples incluent des fonds tadés tampés (ETF), des FNB et / ou des fonds communs de placement à haut rendement, des billets structurés, des fonds à revenu alternatif non corrélées et un crédit privé.
Le seau « plus tard » (à risque moyen à élevé) concerne les actifs que vous ne vous attendez pas à puiser pour le revenu avant que vous ayez 10 ans ou plus après la retraite – ou, peut-être, jamais.
Le travail de ce seau consiste à vous aider à construire des richesses pour l’avenir, afin que vous puissiez suivre l’inflation, vous offrir une augmentation des coûts de santé et de soins de longue durée à mesure que vous vieillissez et en reconstituant ces seaux plus conservateurs « maintenant » et « bientôt » à mesure que vous vous déplacez jusqu’à la retraite.
Étant donné que le seau « ultérieur » est fait pour une croissance à long terme, il peut contenir des actions et des investissements alternatifs qui comportent plus de risques.
Vous pouvez également choisir de garder un Bodet « jamais » Pour certains actifs sans risque ou à haut risque que vous prévoyez d’utiliser strictement à des fins de planification de la succession ou de soins de longue durée.
Personnaliser votre plan
Pour être clair, il est peu probable que chacun de vos seaux portera un pourcentage égal de vos actifs.
Chaque retraité a une tolérance différente pour le risque, et il est important d’évaluer et de respecter ces préférences.
Certains voudront peut-être hiérarchiser la protection des seaux « maintenant » et « bientôt », tandis que d’autres peuvent se sentir plus à l’aise avec un seau « plus tard » plus grand qui travaille dur pour l’avenir et leurs familles.
Il est important de noter à quel point l’intégration de la planification fiscale est critique pour le placement des actifs dans chaque seau respectif.
Nous devons nous assurer que votre stratégie de retrait s’aligne sur les règles fiscales, mais conserve finalement les gains les plus après impôt dans votre poche.
Votre conseiller financier devrait être en mesure d’évaluer vos besoins – et vos craintes sur la façon dont divers investissements peuvent réagir dans un environnement négatif – pour élaborer un plan qui vous convient.
Si vous avez besoin d’aide pour vous isoler de ces problèmes près de la retraite, n’hésitez pas à demander de l’aide.
Cet article a été rédigé par et présente les opinions de notre conseiller contributif, et non du personnel éditorial de Kiplinger. Vous pouvez vérifier les enregistrements des conseillers avec le SECONDE ou avec Finre.
