Les rentes peuvent suralimenter vos économies de retraite, mais il y a un inconvénient potentiel. Presque toutes les rentes imposent une période de remise, au cours de laquelle les retraits précoces excessifs sont soumis à une accusation de remise.
Avec une bonne planification, cependant, vous pouvez facilement éviter les frais de remise. La clé est de savoir combien de liquidité ou d’accès aux fonds dont vous pourriez avoir besoin dans votre rente.
Cela dépend de votre situation: combien vous avez dans l’épargne liquide, vos autres sources de revenus, votre santé et la flexibilité des dépenses que vous avez.
Certaines personnes ont besoin d’une liquidité non sennalisée minimale dans une rente. Les retraités qui ont de nombreux revenus garantis par les pensions de l’employeur ou les IRA et la sécurité sociale ainsi que de bonnes économies peuvent nécessiter peu de flexibilité.
La plupart des experts financiers recommandent d’avoir l’équivalent de plusieurs mois de dépenses dans des économies ou des investissements entièrement liquides.
Cependant, de nombreuses personnes peuvent avoir besoin d’accéder à certains de leurs fonds pour des dépenses potentielles, telles que des soins médicaux ou des réparations majeures à domicile, ou même des folies sur une nouvelle voiture ou de grandes vacances.
Si vous ne pouvez pas vous permettre ou ne voulez pas attacher aucun de votre argent, une rente ne sera pas un bon choix pour vous.
Comment fonctionnent les périodes de reddition
En comprenant la période de remise et en choisissant des rentes qui offrent un accès suffisant à votre argent, vous pouvez éviter les frais de reddition.
Voici comment la période de reddition fonctionne pour le type de rente à taux fixe le plus populaire, la rente garantie pluriannuelle (MYGA). Comme un certificat de dépôt bancaire, un MYGA paie un taux d’intérêt garanti pour une durée de deux ans à 10 ans.
Par exemple, disons que vous avez un MYGA de sept ans qui vous permet de retirer 10% de la valeur de rente sans pénalité chaque année après la première année. Les frais de remise pour tout retrait supérieur au montant autorisé pourraient commencer à 9% au cours de la première année et diminuer de 1 point de pourcentage chaque année après cela.
Il y a aussi généralement un ajustement de valeur du marché, qui agit essentiellement comme une charge supplémentaire qui peut s’appliquer aux retraits anticipés si les taux d’intérêt ont augmenté depuis que vous avez acheté la rente.
S’il y a une forte augmentation du taux d’intérêt, le MVA pourrait éclipser les frais de reddition en pourcentage habituels.
Alors que les retraits sans pénalité à 10% sont courants, les provisions varient. Certaines rentes peuvent permettre à 5% d’être retirées et quelques-unes ne permettent aucun retrait anticipé.
Assurez-vous de comprendre les détails avant d’acheter. Parfois, vous pouvez obtenir un pourcentage de retrait plus élevé en échange d’un taux légèrement inférieur. Cela peut parfois valoir la tranquillité d’esprit et une plus grande flexibilité financière.
Si la rente est dans un IRA traditionnel, vous voudrez peut-être suffisamment de retraits sans pénalité pour couvrir vos distributions minimales requises (RMD), qui commencent à l’âge de 73 ans.
Certaines rentes ont renforcé les dispositions de retrait, communément appelées avantages sociaux, qui renoncent aux pénalités si vous avez besoin de retirer de l’argent pour des événements tels qu’un séjour prolongé pour les maisons de soins infirmiers ou une maladie en phase terminale.
« Échelle » offre également plus d’accès aux fonds
L’échelle est un terme à l’origine appliqué à investir dans des obligations avec différentes échéances. Vous pouvez également déferler les termes pour MYGAS au lieu de mettre tout votre argent dans un seul panier. L’échelle peut vous donner à la fois un bon revenu actuel et une flexibilité future.
Il réduit également le risque que vous soyez jamais frappé par une accusation de remise, car une fois le terme se terminer, la charge de reddition ne s’applique bien sûr plus. Vous aurez un accès plus fréquent aux fonds de maturation sans possibilité de pénalités.
Par exemple, vous pouvez créer une échelle de MyGA avec trois, cinq et sept ans. Ensuite, vous aurez un accès complet à environ un tiers de votre argent trois, cinq et sept ans à partir du moment où vous avez créé l’échelle.
Dans trois ans, vous serez en mesure de lancer ces produits de la première rente en franchise d’impôt, via un échange de 1035, dans toute autre rente qui semble le plus attrayante alors.
Si les taux ont augmenté, vous pourrez obtenir ce nouveau taux plus élevé. Le risque est que les taux auront baissé dans l’intervalle – mais vous aurez enfermé la plupart de votre argent en rentes de cinq et sept ans avec des taux plus élevés.
Mais si vous voulez ou avez besoin de l’argent, vous n’avez pas à faire d’échange. Si vous décidez de renoncer à votre rente (ce qui signifie que l’encaissez), tous les intérêts accumulés que vous recevez compteront comme un revenu imposable, et si vous avez moins de 59½ ans, il est normalement soumis à une pénalité IRS de 10%.
La meilleure stratégie d’échelle dépend en partie de ce à quoi ressemble la courbe des taux d’intérêt au moment où vous créez l’échelle de rente.
Aujourd’hui, la courbe de taux MyGA est aplatie, vous n’abandonnez donc pas beaucoup de revenus en mettant une partie de votre argent dans des rentes à court terme. Vous pouvez obtenir jusqu’à 5,85% sur une rente de trois ans, 6,05% sur une durée de cinq ans et 6,00% sur un produit de sept ans en mai 2025.
Les périodes de remise s’appliquent également à d’autres types
Les rentes indexées fixes sont devenues populaires ces dernières années. Ils autorisent souvent 10% de retraits par an et ont une baisse des pénalités de remise pendant les sept à 10 premières années, et peuvent permettre l’accès aux fonds par le biais de cyclistes annuetisations ou de revenu facultatif.
En général, ils sont mieux adaptés aux objectifs à long terme que l’accès flexible en espèces.
Les rentes variables offrent généralement plus d’accès que les rentes indexées. Quelques-uns permettent même des retraits sans pénalité illimités. Mais, contrairement aux rentes fixes, elles sont soumises à un risque de marché et sont fréquemment accompagnées de frais continus.
Si votre rente variable est principalement investie dans les fonds d’actions, la valeur pourrait être en baisse lorsque vous avez besoin de fonds et que vous pourriez subir une perte, même si vous ne payez pas de reddition.
Enfin, les rentes (différés et immédiats) ont le moins de flexibilité. Vous avez placé votre argent avec une compagnie d’assurance en échange d’un flux actuel ou futur de revenus garantis.
Je suis un ardent défenseur des rentes à revenu, mais quiconque envisage d’acheter un doit comprendre qu’ils n’ont généralement pas de valeur de trésorerie et ne permettent pas les retraits. Dans certains cas, vous pourrez peut-être augmenter la date à laquelle vous commencez à recevoir des paiements réguliers.
L’essentiel: prévoyez de ne pas payer
Le paiement des frais de remise équivaut à donner votre argent à l’entreprise de rente. De même, payer la pénalité de l’IRS pour les retraits avant 59½ est un cadeau à l’oncle Sam, qui ne vous enverra même pas une note de remerciement.
Avec une bonne planification, il n’est jamais nécessaire de rester coincé avec l’une ou l’autre facture.
