Les retraités qui craignent de manquer d’argent sont souvent à la recherche d’investissements qui peuvent les aider à optimiser leur argent.
Ils disposent de nombreuses options parmi lesquelles choisir, notamment des actions, des obligations, des rentes et des CD. Mais une option d’investissement que les retraités et les préretraités peuvent négliger – ou ignorer – concerne les actions bancaires privilégiées qui versent des dividendes.
Ceux-ci peuvent donner un bon coup de pouce à votre revenu de retraite et constituent un moyen supplémentaire de diversifier votre portefeuille tout en vous efforçant de tirer le meilleur parti de votre épargne-retraite.
Que sont les actions bancaires privilégiées ?
Les actions bancaires privilégiées sont en quelque sorte un investissement hybride qui partage des caractéristiques avec les obligations et les actions ordinaires. Les actionnaires d’actions privilégiées reçoivent des dividendes d’un montant fixe et (c’est la partie « privilégiée ») ces dividendes sont payés avant que les dividendes ne soient payés pour les actions ordinaires.
Une raison supplémentaire pour laquelle les actions privilégiées portent leur nom : en cas de liquidation, les actionnaires privilégiés ont un droit plus élevé sur les actifs de la banque que ceux qui possèdent des actions ordinaires, bien que la créance des actionnaires privilégiés soit inférieure à celle des créanciers.
La plupart des grandes banques – et certaines petites banques – émettent des actions privilégiées, notamment Goldman Sachs, Chase, Citibank et Bank of America.
Pourquoi devriez-vous y investir ?
Les actions bancaires privilégiées présentent certains avantages par rapport aux actions ordinaires et aux obligations. Par exemple:
Leur rendement dépasse souvent celui des obligations. Les dividendes des actions privilégiées offrent généralement des rendements plus élevés que ceux des obligations. De plus, contrairement aux obligations, de nombreuses actions privilégiées n’ont pas de date d’échéance, donc, en théorie, vous pouvez continuer à percevoir les dividendes à perpétuité.
Avec les obligations, une fois la date d’échéance arrivée, l’émetteur de l’obligation paie au détenteur de l’obligation le principal et les intérêts, et l’obligation de l’émetteur prend fin.
Ils bénéficient d’un avantage fiscal. Comme c’est le cas pour les dividendes de certaines actions ordinaires, les dividendes versés par les actions privilégiées sont souvent considérés comme des gains en capital qualifiés.
Cela signifie qu’ils sont imposés à un taux inférieur à celui des revenus ordinaires. Pour la plupart des gens, le taux d’imposition de ces dividendes sera de 0 % ou de 15 %, bien que les contribuables aux revenus extrêmement élevés puissent payer 20 %. Comparez cela aux taux d’imposition des revenus ordinaires, qui peuvent atteindre 37 %.
Ils peuvent être achetés bien en dessous de leur valeur nominale. Les actions des banques privilégiées ont généralement une valeur nominale de 25 $ par action, et les actionnaires les achètent généralement bien en dessous de la valeur nominale.
Bien que bon nombre de ces actions puissent verser des dividendes à perpétuité, certaines ont une date de rachat à laquelle l’émetteur peut les racheter. S’ils sont appelés, l’actionnaire peut réaliser des gains importants.
Bien sûr, la plupart des acheteurs n’y investissent pas pour ces gains ; ils sont vraiment là pour le dividende et le revenu régulier qu’il procure.
Les risques liés aux actions bancaires privilégiées
Comme c’est le cas pour presque tout investissement, les actions bancaires privilégiées comportent des risques. Un inconvénient concerne les taux d’intérêt. Lorsque ceux-ci augmentent, la valeur des actions privilégiées a tendance à baisser, même si, là encore, l’objectif est de percevoir le dividende et non de vendre les actions avec profit.
Un autre risque est que les investisseurs perdent leur argent en cas de faillite de la banque. Mais c’est l’une des raisons pour lesquelles mon entreprise se concentre sur les actions privilégiées émises par les grandes banques, qui sont généralement financièrement plus solides et ont de bons antécédents.
Dans l’ensemble, les actions bancaires privilégiées représentent un investissement alternatif solide pour les retraités ou toute personne ayant un revenu fixe. Un professionnel de la finance peut discuter des avantages et des inconvénients et vous aider à déterminer si l’ajout de cette option à votre portefeuille est la meilleure solution pour vous.
Cet article a été écrit et présente les points de vue de notre conseiller collaborateur, et non de la rédaction de Kiplinger. Vous pouvez vérifier les dossiers des conseillers auprès du SECONDE ou avec FINRA.
